INE原油盘中一度跌逾2% 美国刺激法案难产


INE原油盘中一度跌逾2% 美国刺激法案难产

  原标题:INE原油盘中一度跌逾2%,美国刺激法案难产,俄罗斯疫苗问世过程似乎不合规

  周三(8月12日)上海原油价格下跌。主力合约2009,以284.2元/桶收盘,下跌0.6元,跌幅为0.21%,盘中一度跌逾2%。美国API库存整体下降,但美国刺激法案依旧难产,且俄罗斯新冠疫苗引来怀疑。俄罗斯总统普京周二表示,经过不到两个月的人体试验,俄罗斯成为全球第一个给予一款新冠肺炎疫苗监管批准的国家;不过这一消息让一些专家感到担忧,因为疫苗仍必须完成最终试验。在全球确诊病例数增加的情况下,迅速出台刺激计划以缓解疫情对美国经济影响的希望变得渺茫。

  美国参议院共和党和民主党领袖周二批评了对方在援助计划问题上的做法,没有透露何时可能恢复关于新一轮援助计划的磋商,也没有就给与在危机中失去工作的数千万人的失业补贴采取任何行动;Tradition Energy市场研究主管Gary Cunningham表示,现在人们对刺激计划和俄罗斯方面的消息都有疑虑。市场分析师Flynn表示,石油不能忽略贵金属的大幅修正;道明证券全球大宗商品策略主管梅利克认为,欧佩克内部仍然存在悬而未决的状况,还有大量的闲置产能。

INE原油盘中一度跌逾2% 美国刺激法案难产

  期货合约和成交情况一览

  上海国际能源交易中心成交情况 2020年8月12日(周三)

INE原油盘中一度跌逾2% 美国刺激法案难产

  交易综述与交易策略

  上海原油价格下跌。主力合约2009,以284.2元/桶收盘,下跌0.6元,跌幅为0.21%。全部合约成交172524手,持仓量增加1821手至128990手。主力合约成交93924手,持仓量减少4913手至37696手。

INE原油盘中一度跌逾2% 美国刺激法案难产

  交易逻辑:美国API库存整体下降,但美国刺激法案依旧难产,且俄罗斯新冠疫苗引来怀疑。

  支撑位:美油35关口获支撑;INE原油250关口存支撑。

  阻力位:INE原油300关口存阻力;

  美原油

  45关口阻力强劲。

  交易策略:短线基本面多空各有,空头建议背靠310做空,多头建议背靠260做多。

  中国及海外消息

  【美国至8月7日当周API原油库存-401.1万桶,预期-320万桶】

  美国至8月7日当周API库欣原油库存+107.3万桶;美国至8月7日当周API汽油库存-131万桶,预期-150万桶;美国至8月7日当周API精炼油库存-294.9万桶,预期+0万桶。

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  【新疆油田再次刷新日产新记录,日产原油突破38000吨】

  从中国石油新疆油田获悉,新疆油田10日原油日产突破38000吨,这是该油田继6月20日原油日产达到37004吨后,再次刷新原油日产最高历史记录。据介绍,截至8月上旬,新疆油田今年累计生产原油逾809万吨,较去年同期增加逾37万吨,超年度任务剩余水平580吨;8月上旬原油日产水平较7月下旬增加402吨。(中新网) 

  【伊拉克9月将减少对一位亚洲买家的原油供应,对一名亚洲买家提供全额供应】

  【普氏能源:OPEC的8月合规度跌至94%】

  ① 普氏能源最新调查发现,由于以沙特为首的海湾成员结束了自愿的额外减产,而一些仍在努力遵守配额的国家继续超出上限,OPEC +的合规度有所下滑;

  ② 调查显示,目前由22个国家组成的OPEC+配额合规率从7月份的106%降至8月的96%,其集体产量增加了110万桶/日;

  ③ OPEC +的产量将在8月份进一步增加,由于预期全球石油需求增加,该联盟将其配额提高约200万桶/日,尽管其中一些额外的产量可能会被成员国承诺的补偿性减产所抵消;

  ④ 但伊拉克继续在7月未达到合规,而安哥拉和哈萨克斯坦在当月的表现显着改善。不过尼日利亚坚持认为,其部分生产应归为凝析油,不受配额限制。调查发现,尼日利亚7月份的日产量远高于其上限,为156万桶/日;

  ⑤ 而从OPEC的角度而言,合规度则进一步下滑。调查发现,OPEC的13国家7月份的原油产量为2339万桶/日,比6月增加了108万桶/日。这使得减产的合规度为94%,低于OPEC+的97%;

  ⑥ OPEC最大的生产国沙特将产量增加了87万桶/日,至845万桶/日,但仍低于其849万桶/日的上限,因为沙特自愿降低了6月份的产量以加速石油市场的再平衡。根据OPEC+协议的条款,从今年八月到年底,其配额已提高到899万桶/日。 

  【伊拉克承诺的40万桶/日额外减产或依旧难产】

  ① 自从OPEC+达成一项具有里程碑意义的协议以来,OPEC +同意减少970万桶/日的石油生产,以消除疫情大流行和此前沙特和俄罗斯价格战所导致的供应过剩;

  ② 但是伊拉克7月份的官方产量数据显示,伊拉克仍在拖累该集团其它成员国的合规率;

  ③ 自7月初以来,伊拉克一直承诺将坚持减产协议。但是数据显示伊拉克在这方面几乎没有任何进展,而伊拉克曾在7月份表示将在更严格地遵守配额方面取得一些进展;

  ④ 伊拉克7月份的石油产量为369.7万桶/日,6月份为369.8万桶/日。相比之下,它的配额为359.2万桶/日;

  ⑤ 8月迄今,伊拉克的产量为380.4万桶/日。但伊拉克现在必须将日产量再削减40万桶,除了符合减产合规,同时还需要补偿此前几个月未达标所导致额外产量;

  ⑥ 但伊拉克存在一个问题,尽管伊拉克可能愿意减产,但该国半自治的库尔德地区和外国石油公司的存在,使得减产难以实施。如果没有任何根本性的改变,伊拉克在8月达到目标的可能性和在7月、6月、5月差不多 

  【印度政府:印度7月柴油销售同比下降19.1%,汽油销售同比下降10.2%,燃料销售同比下降10.8%至1568万吨】

  【EIA短期能源展望报告】

  将2020年全球原油需求增速预期上调4万桶/日至-811万桶/日。将2021年全球原油需求增速预期上调3万桶/日至702万桶/日。预计2020年美国原油产量将为1126万桶/日,此前预期为1163万桶/日。预计2020年美国原油产量将减少99万桶/日,此前为减少60万桶/日。预计2021年美国原油产量将减少120万桶/日,此前为减少62万桶/日。预计2020年美国原油需求增速为-200万桶/日,此前预期为-212万桶/日。预计2021年美国原油需求增速为157万桶/日,此前预期为160万桶/日。预计2020年WTI原油价格为38.50美元/桶,此前预期为37.55美元/桶。预计2020年

  布伦特原油

  价格为41.42美元/桶,此前预期为40.50美元/桶。

  【科威特石油公司称7th Ring Road附近发生规模有限的原油泄漏,正在阻断泄露源】

  【伊拉克国家石油营销组织SOMO:伊拉克将9月份出口至亚洲的巴士拉轻质原油价格设定为较阿曼迪拜均价升水1.5美元/桶,沙特阿拉伯将9月面向美国的巴士拉轻质原油售价定为较美国含硫原油指数(ASCI)升水0.85美元/桶】

  机构观点

  【华泰期货:关注浮仓船货释放的潜在影响】

  目前市场越来越关注浮仓囤油船货释放带来的潜在影响,我们认为这是当前原油市场的一颗定时炸弹,此前4月份原油远期曲线转为深度贴水时,有大量贸易商通过浮仓囤油以及岸罐囤油的方式来进行期现套利,其效果是通过期现冻结的方式将近月供应转移到了远月,从时间来推算,通常浮仓囤油会锁定6个月的租船期限,因此在4月份锁住的船货将在10月份集中释放,对于贸易商来说,必须要将这部分船货卖到现货市场才能兑现囤油套利的利润,而目前市场(布油)正在交易的合约是10月份,因此未来1到2个月内,船货市场的压力将会非常大,而如果没有增量需求消化这部分的供应,那市场必须再次给出近月贴水,让浮仓货物能够进行展期。

  【CMarkits石油研究主管:EIA商业原油库存将继续下降】

  ① 尽管美国新增确诊病例不断增加,但EIA商业原油库存继续下降,这与近期市场看涨的情绪一致;

  ② 英国伦敦CMarkits石油研究主管YOUSEF ALSHAMMARI表示,商业原油库存二季度减少740万桶,至5.186亿桶,比去年同期水平高出7970万桶。但受经济活动持续增长、市场部分消化了疫情二次蔓延的风险、OPEC+的100%减产影响,预计到2021年第二季度商业库存将回到4.5亿桶以下;

  ③ 他还指出,过去几个月,美国商业原油库存净下降,6月减少690万桶,7月减少3200万桶;

  ④ 此外,美国商业原油库存下降,同时原油进口和炼油业务净增加,显示出需求复苏的积极迹象。目前,美国炼油产能利用率为1840万桶/日,为总产能的79.6%,仅比危机前水平低15.23% 

  【大摩预计20年后电动汽车将占逾七成】

  ①摩根士丹利在最近一份报告中发布了其对电动汽车市场长期增长的预测,预计到2040年,电动汽车将占到全球汽车总销量的72%。参照去年全球汽车总销量约6550万辆,而电动汽车(包括混合动力汽车)销量约220万辆,这为未来电动汽车增长留下了巨大的空间;

  ②摩根士丹利在报告中预测,到2040年,大众汽车的电动汽车年销量将达1120万辆,超越特斯拉成为全球最大的电动汽车公司。该行看好大众的原因包括其与福特汽车结成的电动化联盟,现有工厂的生产能力,以及庞大的供应链基础 

责任编辑:陈修龙